国内工商储月度新增备案规模（单位：GWh）

2024年4月2日国家能源局发布《关于促进新型储能并网和调度运用的通知》，建立容量补偿机制等市场化手段，促进新型储能电站“一体多用、分时复用”，为容量补偿指明方针。随着容量电价政策在更多区域完善、现货市场稳定运行，独立储能的收益空间有望进一步打开。

工商储备案量增长，应用场景与盈利模式正加速拓宽。2024年我国工商储装机为8.2GWh，同比增长72%；25Q1工商储新增备案量高达16.16GWh，容量同比激增234%，全年有望延续高增的特点。当前国内工商储盈利模式虽主要依赖需量管理与园区保供，但在电力市场化推动下，应用边界正快速拓展。未来，随着台区储能、光储充一体化及虚拟电厂等新模式的成熟，工商储将迎来更广阔的增长机遇。

全球储能竞争格局日趋激烈，中美双雄领跑且头部份额差距显著缩小。2023年北美市场集中度显著提升，特斯拉、阳光电源和Fluence三家占据该地区72%份额，与此同时中国企业凭借成本优势在亚太建立主导地位。到了2024年，特斯拉虽以15%的份额蝉联全球第一，但阳光电源已差距缩小至1个百分点（14%），且全球前十大集成商中中国企业占据七席。从区域分布看，特斯拉继续统领北美市场，而中国企业受国内“内卷”驱动加速出海，在欧洲及中东市场攻城略地；阳光电源更是以21%的份额登顶欧洲。当前随着头部企业份额扩张难度加大，区域贸易政策与供应链能力正成为重塑全球竞争格局的关键变量。