全球各国医疗器械市场2023年规模：巴西、印度等第二梯队国家规模较大、增速较快

资料来源：wind，动脉网，普瑞纯证，HTI

中国医疗器械行业发展催生了广泛的出海需求。新冠疫情期间，中国医疗器械出口金额迅速增长，2021年已经突破200亿美金。一方面，以美国、欧盟为代表的发达市场以及以东盟、拉美、中东国家为代表的新兴市场，蕴含广阔的市场机会。另一方面，随着中国医疗器械技术

与品牌的发展，出口的产品类别逐渐从原先的低值耗材扩大到先进设备及高值耗材，中国产品的海外竞争力逐步提升。此外，受限于国内的集采政策对产品价格的压缩，通过出海国内的医疗器械企业可以在海外市场寻求更高的利润空间，减少国内竞争压力。

新兴经济体中，选取拉美市场分析。拉美市场医疗器械需求快速增长，存在一定的地缘政治保护。由于拉美当地经济发展和医疗保健水平不断提高，对医疗器械等需求呈现出快速增长的趋势。如矫形外科器械，拉美主要国家的矫形外科器械进口数量猛增，仅巴西和墨西哥两国

医院每年共进行30多万例矫形外科手术（如植入人工膝关节等），故矫形外科器械市场高达1亿多美元。拉美地区也存在一定的地缘政治和市场保护，美国将拉丁美洲视为其“后院”，长期以来通过联盟式组织如MDI公司对市场进行保护，使得其他国家难以进入。

图192022年医疗器械细分领域出海金额（亿元人民币）图202023年中国对拉美市场医疗器械出口以低值耗材为主

2.34,

7%

6.72,19%

8.89,26%

16.49,48% 1500 1000 500 0

资料来源：体外诊断网，HTI资料来源：IQVIA，HTI

巴西医疗器械市场规模较大、监管规范，商业医保保障体系发达，值得中国医疗器械企业重视。巴西医疗器械市场规模114亿美元，位列全球前十，市场规模与韩国、加拿大、西班牙相当，2022-2023年增速达到11.9%。按照市场规模体量划分，巴西是全球医疗器械的重要市

场。另外，巴西等国家的医疗器械根据风险程度划分为不同类别，其中高风险类别的注册要求高，流程相对复杂，监管较为规范。根据WHO发布的一项2016年巴西死亡相关疾病统计数据表明，巴西致死率最高的疾病主要为心血管疾病、癌症、其他非传染性疾病，传染性、孕产妇、围产期和营养疾患、损失、慢性呼吸系统疾病和糖尿病等。由于本地高端医疗器械依赖进口，我们认为，巴西市场对相关医疗设备和耗材的需求确定性较强。从巴西市场的支付端分析，巴西实行全民免费医疗为主、个人商业保险为主的医疗保障制度，政府通过税收等优惠政策鼓励民众购买商业医疗保险，拥有个人商业保险的民众比例约为25%。较为发达的商业医疗保险制度，分散了政府医保资金的压力和风险，建立起多层次、差异化的保障制度，有利于满足不同人群的需求。在支付能力有一定保障的情况下，医生在临床治疗中可以选择较为高端的创新医疗器械与设备，并且商保公司的实力较强，在采购中对器械设备耗材供应商具备一定的议价能力。