2022 年前 10大品牌中高端与大众定位份额变化

中高端护发市场景气度更高。我们参考天猫超市计算护发市场前十大品牌畅销产品每千克价格，将单位价格低于40元/kg的飘柔以及单位价格在50-60元/kg的海飞丝、潘婷、清扬、力士划为大众定位，17年到22年仅潘婷份额有所提升，其余均出现不同程度下滑；将单位价格介于70-85元/kg的巴黎欧莱雅、阿道夫、滋源以及单位价格超过145元/kg的施华蔻、卡诗划为中高端定位，17年到22年仅滋源份额略有下降，其他品牌均出现不同程度提升。前十大品牌按照大众及中高端市场划分，2022年前十大品牌中中高端品牌零售额为147亿元，17-22年复合增速为14.9%，2022年前十大品牌中大众品牌零售额为247亿元，17-22年复合增速为2.2%，中高端市场整体景气度更佳。

图表44：2022年前10大品牌中高端与大众定位份额变化图表45：2017年-2022年前10大品牌中高端与大众定位（%）市场规模情况（亿元）

头皮护理关注度提升，龙头品牌纷纷布局，未来市场大有可为。护发产品主要围绕去屑、控油、滋养修护、防脱等功效布局产品，头部品牌通过某一功效建立品牌心智，多元化布局其他功效产品，如海飞丝在主打去屑基础增加柔顺、控油、蓬松、0硅油、防脱功效推出多款SKU，满足消费者差异化需求。近年来，消费者对头皮健康关注度提升，“养护头发先养头皮”理念逐步被消费者认可，根据博研咨询，2020年中国头皮护理市场规模为347亿元，17-20年复合增速为12.5%，高于行业整体增长。目前，龙头品牌均有布局控油蓬松型头皮护理产品，整体产品定价偏高端，其中欧莱雅、施华蔻、潘婷、阿道夫等品牌产品表现较佳，OR凭借良好的产品力细分市场位列前茅。