光模块是光通信产业链中游的关键节点

光模块是光通信产业链中游的关键节点，成本占比约50%~60%。光模块是光通信产业链中游的关键节点；其上游是光芯片、电芯片厂商，主要提供光芯片、电芯片、以及其他组件构成光模块的基本元器件；下游是互联网数据中心为主的数通市场、以及运营商为主的电信市场，其中数通市场是未来光模块行业发展的主要驱动力。光模块作为光通信核心部件，设备成本占比较高，例如高速光模块在通信网络设备成本中占比达到50%～60%，对网络总体建设成本产生直接影响，是光通信产业化降本增效的关键。

训练算力自2010年深度学习出现以来，增长了近100亿倍，2023年以ChatGPT为代表的AIGC又将拔高算力的增长曲线，给光模块带来历史性机遇。训练算力主要分为三个时代：（1）前深度学习时代（2010年前）：算力大致遵循摩尔定律，约20个月翻一番（晶体管密度约两年翻一番）；（2）深度学习时代（2010-2015）：深度学习开始来临，训练算力的增长率大幅度提升，整体趋势加快，大约每6个月翻一番；（3）大规模时代（2015年后）：新趋势始于2015年底的AlphaGo，许多公司开发大规模的机器学习模型，对训练算力的要求提高了10到100倍，翻倍时间约为10个月。我们发现从2010年深度学习出现以来，全球训练算力增长了近100亿倍（从1e+14Flops增长到1e+24Flops）。2023年以ChatGPT为代表的AIGC对算力提出了更高的要求，再次拔高算力增长曲线，谷歌、百度等巨头纷纷布局大模型，为光模块需求带来巨大增量。