2022年亚太地区不同国家啤酒市占率

图242016-2022 年巴西CR5市占率（%） 图252019-2022年巴西人均啤酒消费量及消费金额

70.060.050.040.030.020.010.0 0.0 11.4 2016 65.765.665.262.965.064.1 64.4

19.219.219.218.117.0 17.2

201720182019202020212022 Anheuser-BuschInBevHeinekenCervejariaPetrópolisSA 180 700

175 600

170165 500

160 400

155 300

150 200

145140 100

135 -

201620172018 2019 202020212022

人均年消费量（升/人） 人均年消费金额（BRL/人）

资料来源：欧睿，HTI资料来源：联合国贸易和发展会议，欧睿，HTI

2.3亚太地区：不同地区存在分化，结构有望逐步改善

亚太地区是全球规模最大的啤酒产销市场，占据全球啤酒份额的33%以上。其中，中国以64%的市占率稳居第一，日本、越南的份额贡献均在7%左右。

由于中国、日本啤酒产量已于2013/1994年见顶回落，行业进入存量竞争时代，亚太地区的啤酒量增也受到一定影响。2016至2019年，亚太地区啤酒规模复合增速为4.1%（量、价分别为1.3%/2.7%），中国、日本的销量放缓或下滑是拖累量增的主要原因（期间增速为0.2%/-3.1%），但越南、印度和菲律宾均迎来快速增长（期间增速高达6.1%/4.6%/11.7%）。2020年受到疫情冲击，当地零售额大幅下滑12.3%至1668亿美元。2021年部分地区放开，市场规模迎来恢复性增长（+10.3%），但因中国开放时间较晚，2022年亚太地区啤酒市场规模为1886亿美元，同比提升1.8%。据欧睿预测，2023-2027年亚太地区啤酒市场规模的增长中枢为8%（量、价为维持中低个位数）。

图262008-2027E亚太地区啤酒市场规模

图272022年亚太地区不同国家啤酒市占率

350,000

300,000

250,000

200,000

150,000

100,000

50,000

-

15.0%

Others,13%

10.0%

5.0%

0.0%

Philippines,

3%

India,4%

-5.0%

-10.0%

Vietnam,7%

-15.0%

Japan,7%

China,64%

TotalValueRSP

yoy 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022

2023E

2024E

2025E

2026E

2027E

资料来源：欧睿，HTI资料来源：欧睿，HTI

中国拥有全球最大啤酒市场，当前行业规模提升由量增向价增转变，消费升级驱动行业扩容式发展。2016至2022年，中国啤酒市场销量的复合增速为-0.9%，吨价的复合增速为5.4%。