数字人民币参与后的支付生态产业链

数字人民币的出现或许会将“四方模式”打破，构建新型的支付产业链。过去互联网技术的进步使得支付生态圈进一步扩大，在交易环节，交易信息流和物流出现分离，在支付环节，随着专业非银机构的涌现，资金支付与存储出现分离，支付或者收单业务由专业化的支付机构来完成。虽然参与支付行业的主体增加了，但是原来的“四方模式”架构并没有发生本质性的改变。

数字人民币的入局，由于其“支付即结算”的特点，或将使原有产业链绕开清算机构，产业链条上原本属于清算机构的利润或许会面向银行和第三方支付机构再分配。在传统的非现金支付中，支付宝、微信支付或银行卡等方式的支付都需要通过清算机构来统一资金和现金的流动。但是数字人民币可以直接在消费者和商家之间进行支付，不需要清算机构的参与。因此，清算机构在数字人民币产业链中的作用还不清楚，但是它们可能提供数据接口服务，或者提供跨系统间的清算服务。例如，在银行账户和数字人民币钱包之间进行转移时，可能需要通过传统的清算系统来完成转移，再由商业银行的数字货币系统来完成数字人民币的请求，最后由中央银行的数字货币系统完成存款准备金的扣减，并通知发行币的去向。

3.3.2.数币打破双寡头垄断格局，服务费率下降，产业利润空间增厚 目前，中国第三方支付市场由支付宝和微信（财付通）主导，移动支付引领了第三方支付的发展，整个市场呈现了寡头格局。大部分的第三方支付平台争抢小部分的市场份额，行业内竞争激烈，此外，商业银行与第三方支付机构存在部分竞争关系。