主要陶瓷上市企业市占率

2022年11月四部门印发《建材行业碳达峰实施方案》，提出“十四五”期间水泥、玻璃、陶瓷等重点产品单位能耗、碳排放强度不断下降。据中国建筑材料联合会，水泥、平板玻璃、建筑陶瓷、卫生陶瓷等四个行业被列入建材行业高耗能重点领域，按照到2025年，水泥（熟料）、平板玻璃、建筑卫生陶瓷行业能效标杆水平以上产能比例分别达到30％、20％和30％，能效基准水平以下产能基本清零的要求，涉及至少三分之一的生产线，改造投资约3000亿元。

根据国家发展改革委会修订发布于2023年6月1日起施行的《固定资产投资项目节能审查办法》，企业投资项目的建设单位，需在开工建设前取得节能审查机关出具的节能审查意见。未按该办法规定进行节能审查，或节能审查未通过的项目，建设单位不得开工建设，已经建成的不得投入生产、使用。

双碳政策下，珠三角、长三角新建难度提升，能评的审批门槛也将提高。行业过去受制于产品特性，集中度较为分散，且头部企业市占率提升趋势缓慢；我们预计未来除了存量下行下的自然集中，政策或将更快促进集中度提升。目前行业CR5约为10%，未来集中度提升空间较大。

根据《广东省2022年度碳排放配额分配方案》内容，广东省纳入碳排放管理和交易范围的行业企业分别是水泥、钢铁、石化、造纸和民航五个行业企业。据5月31日陶瓷行业新材料、新装备、新技术论坛上传出消息，作为瓷砖大省，目前广东陶瓷行业已经完成碳市场纳入新行业的前期研究、历史盘查、正式核查等工作，即将于今年发布配额通知，并于2024年正式纳入。